Oura, fabricante de anéis inteligentes, mira avaliação de US$15,6 bi em IPO

Por Manya Saini

21 Set (Reuters) - A Oura iniciou sua série ​de roadshows nesta segunda-feira para sua oferta pública inicial (IPO) nos Estados Unidos, com o objetivo de atingir uma avaliação totalmente diluída de US$15,62 bilhões. A fabricante de anéis inteligentes testa o apetite dos investidores por empresas de tecnologia de consumo após um início morno na temporada de IPOs do outono do hemisfério norte.

A oferta pública inicial (IPO), prevista para a próxima semana, ocorre em um momento em que os mercados estão tensos nas últimas semanas devido à incerteza em torno do setor de inteligência artificial, ao aumento dos rendimentos dos títulos e à mudança nas perspectivas de taxas de juros do Federal Reserve.

A Oura e alguns de seus investidores atuais ⁠planejam arrecadar ⁠até US$2,2 bilhões com a venda de 50 ​milhões de ‌ações ao preço máximo da faixa indicada, de US$40 a US$44.

'Oura é o primeiro teste real do apetite dos EUA após um setembro fraco até agora e um período de mercados mais voláteis. Se tiver um bom desempenho inicial, incentivará outros emissores', disse Samuel Kerr, chefe global de ⁠mercados de capitais de ações da Mergermarket.

'No entanto, um IPO mais fraco pode soar ​o alarme, indicando que o sentimento do mercado pode estar mudando.'

A fabricante de medicamentos para perda de ​peso Eli Lilly demonstrou interesse em adquirir até US$100 milhões em ‌ações, enquanto a empresa de ​investimentos ⁠Dragoneer manifestou interesse em adquirir até US$300 milhões em ações.

ALTA PROCURA POR MONITORES DE SAÚDE

Os anéis inteligentes estão criando um nicho entre os rastreadores de fitness tradicionais e os relógios inteligentes, capitalizando a procura por informações de bem-estar ​personalizadas, ao mesmo tempo que oferecem uma forma mais compacta e sem tela de monitorar a saúde 24 horas por dia, com uma maior duração da bateria.

A Oura ajudou a popularizar o dispositivo, que monitora métricas como saúde cardíaca, atividade física e sono.

De acordo com o prospecto do IPO, a empresa de tecnologia ​da saúde vendeu 3,6 milhões de anéis Oura nos 12 meses encerrados em 30 de junho. Sua receita nos nove meses encerrados em 30 de junho aumentou aproximadamente 74% em relação ao ano anterior, atingindo US$1,21 bilhão.

A empresa espera encerrar o ano fiscal de 2026 com aproximadamente 5,7 milhões de membros pagantes, o que representa um crescimento de 96% em relação ao ano anterior.

'Um dos pontos fortes da Oura é que ele é fácil de usar para iniciantes, tem um design moderno e parece mais um acessório fácil de integrar ​ao dia a dia, em comparação com alguns dispositivos vestíveis voltados para atletas profissionais e monitoramento de desempenho', disse ‌Kat Liu, vice-presidente da IPOX.

'A avaliação claramente reflete ⁠um forte crescimento contínuo e uma maior transição para receitas recorrentes com margens mais elevadas.'

A empresa, fundada há mais de uma década na Finlândia, atingiu uma avaliação de cerca de 11 bilhões de dólares ⁠em uma rodada de financiamento em estágio avançado no ano passado.

Goldman Sachs, ⁠Morgan Stanley e JP Morgan são os principais ⁠bancos coordenadores do IPO.

A ⁠empresa ​deverá definir o preço de seu IPO e começar a negociar na Nasdaq sob o código 'OURA' na próxima semana.